Accionistas minoritarios contratan a BTG para vender su participación en Puerto Ventanas

Los movimientos en el sector de infraestructura han sostenido las operaciones de los departamentos de finanzas corporativas en los últimos años, y así promete seguir este 2023, con la puesta en el mercado de una participación minoritaria de Puerto Ventanas.

Según el medio especializado Inframation, un grupo de accionistas minoritarios de la compañía contrató a BTG Pactual para desprenderse de sus participaciones en el puerto, mientras que el controlador se mantendrá en la firma.

Todos los minoritarios están vendiendo, sostiene un conocedor de la transacción.

Según datos de la Comisión para el Mercado Financiero (CMF), al cierre del 2022, SK Inversiones Portuarias, una filial de Sigdo Koppers, tenía un 43,03% de la propiedad de Puerto Ventanas, mientras que SK poseía directamente un 6,98%, totalizando así un 50,01% de las acciones de la firma.

Entre los 12 mayores accionistas están, además, Inversiones Marchigue con un 17,61% -de la familia Izquierdo Menéndez-, Servicios Quelantaro con 12,86% - de la familia Chadwick Vergara-, BTG Pactual corredores de bolsa por cuenta de terceros con 7,34%, la intermediaria de LarrainVial con 3,73%, Toesca Small Cap con 2,58%, Valores Security con 1,25%, Banchile con 0,42%, Fundación el Sauce con 0,35%, Bice Inversiones con 0,34%, y Fynsa con 0,32%.

El valor bursátil de la empresa llega, según datos de la Bolsa de Santiago, a US$ 186 millones, por lo que el valor de las acciones en manos de los minoritarios bordearía los US$93 millones.

Puerto Ventanas tiene como principal negocio el portuario y es propietaria y administradora del puerto del mismo nombre ubicado en la bahía de Quinteros, donde realiza transferencia de graneles - cabe recordar que en diciembre un incendio afectó la cinta transportadora de graneles sólidos-, así como la estiba y desestiba de naves y almacenamiento de la carga. Uno de sus grandes clientes es el Complejo Industrial Ventanas de AES Andes, para el cual realiza la descarga y transporte de carbón.

Según su análisis razonado a septiembre de 2022, Puerto Ventanas logró utilidades por US$13,4 millones, lo que implicó una caída de 24,6% respecto del mismo período del ejercicio previo.

“Al cierre del tercer trimestre del año 2022 los ingresos consolidados de la compañía presentan una baja de 7% respecto del mismo periodo anterior. Al analizar los ingresos por segmento de negocio, se observa en el siguiente cuadro el sector portuario presenta una disminución en los ingresos de un 15,1%, en tanto que el segmento ferroviario-rodoviario, presentó una disminución 0,9%”, detalló la compañía.

Según explicó la empresa, “las medidas impulsadas por el gobierno en su plan de descarbonización de la matriz energética han afectado en la menor transferencia en cargas de carbón, que al cierre del presente informe presenta un 32,3% menor a lo transferido en el mismo periodo del año anterior. El concentrado de cobre presenta una disminución de 26,7% respecto de septiembre 2021, por menor actividad del cliente. Por su parte el cliente que moviliza ácido lo realiza principalmente en cabotaje para uso en procesos de minería, esta carga presenta una disminución de 26,7%”.

A raíz del incendio del 22 de diciembre, que afectó un tramo de las tres correas transportadoras de graneles sólidos, la clasificadora de riesgo Feller Rate incorporó a su listado de Creditwatch con implicancias negativas la clasificación “A+” de la solvencia de Puerto Ventanas S.A. “La asignación de Creditwatch Negativo significa que la clasificación puede bajar o ser confirmada, acotando la dirección de alza, dado los potenciales efectos negativos sobre el perfil financiero de la compañía”, informó la clasificadora en diciembre.