Alibaba elige a los bancos de inversión que liderarán su debut en la Bolsa de Hong Kong

El gigante chino de internet Alibaba Group Holding Ltd. eligió a China International Capital Corp. y Credit Suisse Group AG para liderar una venta de acciones planificada en Hong Kong, dijeron personas familiarizadas con el asunto.

El minorista en línea está en conversaciones con otros bancos de inversión que intentan participar en la oferta, según las personas que solicitaron no ser identificadas porque la información es privada. Las personas dijeron que Alibaba planea presentar una solicitud formal para cotizar en la bolsa de valores de Hong Kong en las próximas semanas.

La oferta podría recaudar hasta US$20.000 millones, aunque Alibaba no ha cerrado un objetivo preciso de recaudación de fondos, dijeron las personas. Un acuerdo de esa magnitud se transformaría en la venta de acciones más grande de Hong Kong desde 2010, según datos recopilados por Bloomberg. La transacción podría reforzar la posición de la ciudad como destino para las empresas tecnológicas chinas que cotizan en bolsas e impulsar el cúmulo de efectivo de Alibaba, mientras libra una costosa guerra de subsidios con Meituan Dianping en los negocios de entrega de alimentos y viajes.

Alibaba buscará preservar su estructura administrativa existente, en la que una asociación de altos ejecutivos posee derechos que incluyen la capacidad de nominar a la mayoría de los miembros de la junta, dijo una de las personas. Bajo las nuevas normas para los listados secundarios introducidos por la bolsa de Hong Kong el año pasado, la compañía puede solicitar una exención a las restricciones estándar en la ciudad que prohibiría ese tipo de disposiciones.

Los preparativos están en una etapa temprana y los detalles de la oferta podrían cambiar, dijeron las personas. Alibaba declinó comentar en una declaración enviada por correo electrónico. Representantes de CICC y Credit Suisse también prefirieron no emitir declaraciones.

Credit Suisse fue el primer banco en la OPI 2014 de Alibaba en EEUU y recaudó una cifra récord de US$25.000 millones. Alibaba también tiene una relación existente con CICC, alguna vez apodada "la Goldman Sachs de China" por su trabajo de llevar al mercado a algunas de las firmas estatales más grandes del país. Posee el 11,7% de las acciones que cotizan en la bolsa de Hong Kong de CICC, lo que convierte a Alibaba en el segundo mayor tenedor, según datos recopilados por Bloomberg.