Fitch califica con "BBB-" emisión de bonos de Cencosud pero asigna panorama negativo

La agencia Fitch Ratings asignó este miércoles una nota "BBB-" a los bonos por US$1.000 millones que el holding Cencosud planea emitir, pero puso la calificación en perspectiva "negativa" ante la presión de la compra de activos en Colombia sobre su posición financiera.

La emisión que planea Cencosud en Estados Unidos se suma a un aumento de capital por US$1.500 millones para ayudar a comprar de los activos de la gigante francesa Carrefour en Colombia.

La clasificadora ya había puesto en perspectiva "negativa" los títulos de deuda de Cencosud tras el anuncio de adquisición.

"Estas clasificaciones reflejan la presión en la posición de liquidez y flexibilidad financiera de la compañía, como resultado de esta transacción, que inicialmente será financiada con deuda de corto plazo", dijo Fitch en un comunicado.

Cencosud ha suscrito un crédito puente por US$2.500 millones con JP Morgan para pagar la compra de los activos colombianos, en la mayor adquisición de una firma chilena en el exterior.

Cencosud detalló en la víspera que espera concretar la colocación de deuda a 10 años en dos a tres semanas y que la próxima semana iniciaría una ronda de presentación ante inversionistas en Europa, Estados Unidos y América Latina.  

La firma, con negocios en Argentina, Brasil, Colombia, Chile y Perú, tiene fuerte presencia en el rubro de supermercados, tiendas por departamento, de mejoramiento del hogar, negocio crediticio y centros comerciales, entre otros.